توضیحات
مقدمه
سرفصل‌های دوره
ماژول ۱ | سرمایه‌گذاری در اقتصاد ایران
- تورم و کاهش قدرت خرید
- کاهش ارزش پول ملی و نرخ ارز
- بازده اسمی در برابر بازده واقعی
- رفتار داراییها در محیط‌های تورمی و ارزی
- بررسی تورم و نرخ ارز به‌عنوان دو عامل کلیدی در تحلیل سرمایه‌گذاری
ماژول ۲ | شناخت و ارزیابی سبد سرمایه‌گذاری فعلی
- ساختار سبد سرمایه‌گذاری سنتی سرمایه‌گذار ایرانی
- ریسک سهام، نرخ بهره، تورم، ارز، نقدشوندگی، اعتبار و تمرکز
- افت سرمایه (Drawdown) و تنوع‌بخشی واقعی
- تفاوت تنوع در ابزارهای سرمایه‌گذاری با تنوع در مواجهه با ریسک‌ها
ماژول ۳ | گسترش دامنه گزینه‌های سرمایه‌گذاری
- فلزات گران‌بها: طلا و نقره
- ارز: دلار و ارزهای معتبر بین‌المللی
- املاک و مستغلات: سرمایه‌گذاری مستقیم و صندوق‌های املاک و مستغلات (REIT)
- کالاها: مس، فولاد، سرب و روی، زعفران
- انرژی: نفت و ابزارهای مرتبط
- ابزارهای مبتنی بر کالا: گواهی سپرده و صندوق‌های کالایی
- دارایی‌های دیجیتال و رمزارزها از منظر سرمایه‌گذاری
- ابزارها و استراتژی‌های اهرمی: صندوق‌های اهرمی و اختیار معامله
- تفکیک مفهومی دارایی، ابزار سرمایه‌گذاری و استراتژی سرمایه‌گذاری
ماژول ۴ | چارچوب تحلیل گزینه‌های سرمایه‌گذاری
- محرک‌های بازده و ریسک
- ارزش‌گذاری و نقدشوندگی
- حساسیت به تورم و نرخ ارز
- نوسان و همبستگی
- افت سرمایه و ریسک‌های دنباله‌ای (Tail Risk)
- رفتار داراییها در شرایط مختلف اقتصادی
- نقش هر دارایی در سبد سرمایه‌گذاری
- ریسک‌های خاص بازار ایران
- ریسک‌های ساختاری ابزارهای ایرانی؛ اختلاف NAV و قیمت بازار، دامنه نوسان و صندوق‌های باز و بسته
ماژول ۵ | بررسی عمیق گزینه‌های سرمایه‌گذاری
- طلا و نقره؛ دارایی‌های پوشش‌دهنده تورم با نقدشوندگی بالا
- کالاهای صنعتی و انرژی؛ دارایی‌های چرخه‌ای و متأثر از عوامل کلان اقتصادی
- کالاهای کشاورزی مانند زعفران؛ دارایی‌های متأثر از عرضه و عوامل خاص بازار
- املاک و مستغلات؛ دارایی‌های ساختاری با نقدشوندگی محدود
- دارایی‌های دیجیتال؛ دارایی‌های متأثر از عوامل جهانی و نسبتاً مستقل از محرک‌های داخلی
ماژول ۶ | اهرم، مشتقات و استراتژی‌های مدیریت ریسک
- مفهوم اهرم در صندوق‌های اهرمی
- افت سرمایه، وابستگی به مسیر (Path Dependency) و اثر نوسان (Volatility Drag)
- اختیار معامله به‌عنوان ابزار سرمایه‌گذاری و مدیریت ریسک
- استراتژی‌های پوشش ریسک (Hedging)، حفاظتی و درآمدی
- ساختار بازده (Payoff) و بررسی سناریوهای مختلف
- آشنایی با Greeks در حد موردنیاز برای تصمیم‌گیری
- بررسی شرایطی که استفاده از اختیار معامله مناسب نیست
ماژول ۷ | تخصیص داراییها در سبد
- بازده مورد انتظار و نوسان
- کوواریانس و همبستگی
- ریسک سبد سرمایه‌گذاری و اثر تنوع‌بخشی
- بتا و رگرسیون
- ریسک نزولی و حداکثر افت سرمایه
- سهم هر دارایی در ریسک سبد (Risk Contribution)
- تحلیل سناریو و آزمون تنش (Stress Testing)
- تخصیص استراتژیک و تاکتیکی داراییها
- مقایسه سبدهای مختلف برای سرمایه‌گذاران با اهداف و ریسک‌پذیری متفاوت
ماژول ۸ | طراحی سبد سرمایه‌گذاری و تدوین IPS
- ارزیابی سبد سرمایه‌گذاری فعلی
- شناسایی مواجهه‌ها و ریسک‌های سبد
- گسترش دامنه گزینه‌های سرمایه‌گذاری
- انتخاب گزینه‌های مناسب برای سبد
- تحلیل کمی و تخصیص سرمایه
- تحلیل سناریو و آزمون تنش سبد نهایی
- طراحی سبد سرمایه‌گذاری پیشنهادی
- تدوین بیانیه سیاست سرمایه‌گذاری (IPS)
مدرس دوره
مجید غنی‌پور
CFA Charterholder 2023
CAIA Charterholder 2024
Master in Finance at Sharif University
Investment Manager at Fanap
بروشور دوره
نقد و بررسی‌ها
هنوز بررسی‌ای ثبت نشده است.